Hoe worden overheidspensioenen voor lijfrente berekend?

Pensionering is een veel voorkomend gespreksonderwerp tussen overheidsmedewerkers. Oldtimers vertellen over wat ze over een paar jaar zullen doen als ze niet meer werken. Nieuwere werknemers fantaseren over die ver uit de dag, wanneer zij degenen zijn die opscheppen over hun naderende exits.

Hoewel alle overheidsdienaren de driepotige ontlasting van overheidsuittreding in het achterhoofd moeten houden, is de primaire bron van pensioenfinanciering voor de meeste ambtenaren de annuïteit van hun pensioenstelsels. De berekening van de lijfrentevergoeding heeft grote gevolgen, zowel wanneer een werknemer het zich kan veroorloven om met pensioen te gaan als welke levensstijl deze werknemer met pensioen gaat.

Weinig mensen kunnen het zich veroorloven om met pensioen te gaan op hun pensioendatum. Het betekent dat werknemers doorgaans verder werken dan hun pensioendatum en hun feitelijke pensioendatum baseren op het bedrag van hun maandelijkse lijfrentebetalingen.

Twee variabelen en één constante

In de meeste pensioenstelsels van de overheid bepalen twee variabelen hoeveel de lijfrente van een werknemer zal zijn: het salaris van de werknemer en het aantal dienstjaren van de werknemer. Hoewel leeftijd een factor is bij het bepalen van de in aanmerking komende pensioenen, wordt deze zelden gebruikt bij het bepalen van de hoogte van de lijfrentevergoeding.

Pensioensystemen hebben één salarisnummer nodig om in hun formules te passen voor het bepalen van de lijfrente voor werknemers. Ze gebruiken het salaris dat een werknemer verdient in hun paar hoogste verdiende jaren. De meeste systemen gebruiken bij deze berekening tussen drie en vijf jaar. Ze gemiddelde de salarissen om het single salaris nummer te krijgen.

Een pensioenstelsel berekent bijvoorbeeld het salaris van een werknemer op de drie hoogste verdienende jaren van die werknemer. Een werknemer verdient $ 61.000, $ 62.000 en $ 66.000 in zijn drie hoogste verdienende jaren. Deze drie getallen worden gemiddeld om het salaris van de werknemer te bepalen in verband met een oudedagslijfrente. Voor het berekenen van de lijfrente van deze werknemer is het salaris van de werknemer $ 63.000:

($61,000 + $62,000 + $66,000) / 3 = $63,000

Jaren in dienst zijn gemakkelijker te bepalen dan het enkelvoudige salarisnummer. Dit aantal is gewoon de hoeveelheid tijd die een medewerker bijdraagt ​​aan het pensioensysteem. Elke loonperiode die een werknemer bijdraagt ​​aan het pensioensysteem, levert het krediet voor de werknemersdienst op dat gelijk is aan de tijd in de betalingsperiode.

Er is nog een andere factor in de berekening van de lijfrentebetaling.Het is een toegepast percentage dat in essentie aangeeft hoeveel van het berekende salarisbedrag wordt weergegeven in de annuïteit voor elk dienstjaar. Dat is een lange en misschien verwarrende verklaring, maar het is logisch in een voorbeeld.

Gebruik het salaris van $ 63.000 in ons voorbeeld hierboven, laten we zeggen dat de werknemer 30 jaar dienst heeft in het pensioensysteem. Laten we ook zeggen dat voor elk dienstjaar en werknemer 2,0% van het salaris ontvangt. Hier is de berekening uitgedrukt als een wiskundige formule:

Salaris X jaar X percentage = Lijfrente

Hier is ons voorbeeld toegepast op de formule:

$ 63.000 X 30 X 2.0% = $ 37.800

Deze werknemer was gewend om ongeveer $ 63.000 per jaar te verdienen, maar nu krijgt deze werknemer een aanzienlijk overheidsinkomen. De $ 37.800 wordt betaald in maandelijkse termijnen van $ 3.150. Hopelijk heeft de werknemer genoeg pensioensparen en sociale zekerheid om de korting te compenseren.

Laten we nu zeggen dat dezelfde werknemer veertig jaar werkt in plaats van met pensioen te gaan na 30. Dit is de nieuwe berekening:

$ 63.000 X 40 X 2.0% = $ 50.400

Door de pensionering gedurende 10 jaar uit te stellen, verhoogt de werknemer in dit voorbeeld zijn pensioeninkomen met $ 12.600 per jaar. Het vertaalt zich naar een extra $ 1.050 per maand; de werknemer draagt ​​echter nog 10 jaar langer geld bij aan het pensioenstelsel en ziet af van de annuïteit van die 10 jaar.

Colas

Retirement annuities zijn vastrentende stromen. Behoudens ongebruikelijke omstandigheden, is het lijfrente bedrag dat een werknemer heeft bij pensionering de annuïteit die de werknemer levenslang houdt. Lijfrenten kunnen toenemen met aanpassingen aan de kosten van levensonderhoud.

Pensioneringssystemen verlenen COLA's op twee manieren. De eerste manier is dat het systeem automatische COLA's toekent op basis van objectieve gegevens, zoals de Consumentenprijsindex voor een vooraf bepaalde datum. De andere manier is dat de raad van bestuur van het pensioenstelsel of het toezichthoudende wetgevende orgaan een COLA verleent door te stemmen. Wanneer COLA's onderhevig zijn aan politiek, zijn voorstellen meestal gebaseerd op objectieve gegevens, maar kunnen ze via het wetgevingsproces worden gewijzigd.